中小散户生存之道如何精准研判进场位置

　　中小散户生存之道系列课程，课程的目的是帮助散户建立个性化的交易系统，让更多散户在期海中减少亏损，实现长期稳定盈利。目前课程已经开讲了两次。
　　第一讲主要的主要内容是如何认识技术分析的本质。很多散户都在应用技术分析方法去交易，但对方法背后的本质并不是特别的清楚。因此就出现了一个现象，不少散户都在寻找一个完美的方法，寻找交易中的“圣杯”。当散户学习一种方法以后，在实盘中去应用，发现并不能每次都赚钱，于是乎抛弃这套方法，再次寻找新的方法，如此反复就掉进狗咬尾盘的怪圈里。其实技术分析本身只是我们做单的一个工具，它帮助我们去丈量市场，去发现市场运行的大概率的方向。但技术分析这把尺子也有不准的时候，因为技术指标它本身并不是市场，而市场的本质是价格背后所有交易者的观点，更直接一点金融市场是由人组成的，因此由人组成的一个市场，就充满了各种可能性，不可能存在百分之百确定性的事发生，没有一个放之四海而皆准的规律可寻，因此技术分析背后的本质就遵循着概率法则。如果想利用技术分析方法去做交易的投资者，关键就是要找到一套具备概率优势的交易系统，然后长期执行下去就可以实现稳定的获利。这是我们第一讲的核心内容。
　　第二讲主要内容是如何识别市场的趋势，在上一讲中指出金融市场游戏规则就是寻找大概率，那么如何才能找寻到市场运行中的大概率呢？其中顺势而为就包含着大概率。但顺势而为这是一句有用的空话，因为这句话本身不能让投资者有一个清晰的操作规则去执行，仅仅是理论上指导。那么要想做到顺势而为，前提是会识别市场的趋势。市场的趋势无时无刻不存在，趋势有大有小，有主有次，有长有短，有快有慢，且不同类型的趋势相互融合在一起，你中有我，我中有你，同时趋势也存在相应的生命周期，有生有灭。这样就导致很多投资者在分析市场趋势的时候，很难清晰准确判断出当前市场的方向。在第二讲中，介绍了几种常见的识别趋势的方法，其中最为本质的判断趋势的方法是道氏理论中对趋势的定义，通过价格高低点变化去识别市场趋势，直接从价格的结构本身去定义了趋势。
　　上图是道氏理论对趋势和无趋势状态的定义
　　上图是郑醇指数日线图趋势
　　最为简单判断趋势的方法是我们最为熟悉的均线系统，但有不少投资者对均线的用法并不熟悉。均线研判趋势可通过多条均线的排列方向做出判断，如果价格来回穿越多条均线，此时市场处于盘整状态。
　　上图是油脂板块指数周线图走势
　　还有常见的趋势线通道也是判断趋势的方法，但需投资者具备基础的划线能力，同时趋势线要随着行情的发展逐步调整划线取点以客观描述当前趋势。
　　上图是橡胶指数日线图走势
　　个人比较喜欢的是在道氏理论和波浪理论的基础上总结出来的N字结构去分析市场的趋势，也形成了一套交易系统。当然对市场趋势的判断每个投资者都有不同的方法，但最为重要的一点就要符合市场的客观走势，不是主观的想象出来的。投资者也可以根据个人喜好从上面几类方法选出一种作为自己的规则。
　　即将开讲的第三讲主要内容是如何精准研判进场位置。在我们具备了判断市场趋势方向的客观准则之后，那接下来就是寻找价格的买卖点，因此位置的研判是我们交易中的第二步。投机大师杰西。利弗摩尔曾经说：“耐心等待市场真正完美的趋势，不要做预测性介入；时机就是一切，在恰当的时候买进，在恰当的时候卖出”。作为小散，在金融市场我们更多的是投机而不是投资。尤其是在期货市场更能体现投机的属性。既然是投机，那从字面意思理解就是把握赚钱的机会，也就是好的时机。而金融的本质就是赚取价格波动差价，低买高卖。那么，把握一个好的进场点也变得尤为重要，如果能在趋势起点买入，趋势末期高点卖出，那么获取的利润就更多。事物发展在萌芽阶段往往是不起眼，趋势也一样，但市场的走势有着一套大概率结构，单边趋势走完之后会跟随震荡结构，震荡结束再次发动单边趋势，趋势和震荡总是交替出现。只要理解了这一点，市场就变得简单了。所以我们重点关注的交易机会就在震荡的末期捕捉趋势发动的迹象，那如何去判断价格处在震荡末期，这里涉及到两个维度，一个是时间维度一个是空间维度。空间维度也就是第三讲中的做单位置的研判。
　　当市场价格到达什么位置是我们在交易中要特别注意的，那就是多空双方的临界点，我们都知道金融市场是由多空双方构成的，多空双方的博弈伴随各自力量的变化导致价格的涨跌，价格的涨跌总是沿着最小阻力位在运行。当价格涨不动了就要跌，这就是压力位。当价格跌不动了就要涨，这就是支撑位。这里简单的介绍下市场中常见的支撑位和压力位，如历史价格的前高前低、价格的整数关口、百分比回调位、成交密集区、形态颈线位、关键K线开盘价、指标关键点。上述位置都有可能成为价格止跌或止涨区域。在这些关键位置就是我们常关注的做单点位，也是我们止盈的目标点位。很多投资朋友说，我趋势看对了，不但没赚钱反而还亏钱，重点就在于投资者没在一个恰当的位置介入，要不是提前进场，要不是就晚进场。交易中的老手和菜鸟的区别更多的是老手知道在合适区域等待系统发出交易信号，而菜鸟总是匆匆忙忙杀进杀出。一个好的位置会大大降低我们交易中的风险，在趋势起爆点位置进场，价格会快速脱离持仓成本区，而且止损空间也有限。不同的位置介入也会影响我们交易情绪和心态。
　　常言道：预则立不预则废。金融投资要做到，计划你的交易，交易你的计划，在进场前就要有详细的作战方案。我们要对市场的走势未来演变有多种预案，就如战争中的A计划和B计划。这里举一个简单的例子，假如市场当前是多头趋势，计划顺势去做多，首先要分析当前趋势在整个价格结构中的位置，是处于趋势行情的初期、中期、还是末期。市场中关键支撑和压力位置在哪里。是现价进场做还是等趋势回调在介入，如果回调介入，价格大概率会在哪个位置止跌企稳，如果跌破关键位置后续怎么操作，包括资金管理等等一系列的问题都需要考虑清楚。